1.2 : Les structures des banques :
Le schéma du secteur bancaire tunisien est
composé d'une trentaine de banques articulées autour de la Banque
Centrale de Tunisie. Ces banques se subdivisent-en dix-sept banques, deux
banques de développement dont la transformation n'est qu'une question de
temps, huit banques offshore et deux banques d'affaires. La restructuration
bancaire, la libéralisation et la globalisation financière ont
été les sources d'une réorganisation qui a affecté
la structure du système bancaire tunisien qui a enregistré, par
conséquent, une évolution qualitative et quantitative.
Le secteur bancaire tunisien est composé de banques
cotées sur la bourse de valeurs mobilières et d'autres banques
non cotées .En effet, les banques cotées représentent plus
de 55% de la
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Financières
capitalisation boursière du marché. Le secteur
bancaire coté sur le marché boursier est composé de onze
institutions qui représentent plus de 90% du secteur bancaire tunisien
dans son ensemble :
Le secteur bancaire coté peut être subdivisé
en 3 catégories : Les banques publiques, les banques à capitaux
privés tunisiens, les banques filiales d'institutions
étrangères.
Les établissements de crédit
Les établissements de crédit en activité
sont constitués par les banques Les banques renferment les banques dites
auparavant banques commerciales agrées sous la loi n° 67-51
réglementant la profession bancaire en qualité de banque de
dépôts et les banques de développements transformées
en banques universelles. A la fin de 2004, les banques sont au nombre de dix
sept::
4 TROIS BANQUES PUBLIQUES :
La Banque de l'Habitat (BH) contrôlée à
58% par l'Etat : Héritière de la CNEL, organisme public
spécialisé dans le financement du logement ; elle a
été transformée en établissement bancaire en 1987.
Si elle a gardé le monopole de la gestion du régime
d'épargne logement, et la gestion de quelques régimes
spécifiques (dont le FOPROLOS) ; elle s'est également
positionnée sur les financements bancaires classiques à
destination des entreprises et ambitionne de mieux tirer profit d'une
importante base de clients particuliers auxquels elle veut offrir un
complément de gamme au crédit logement.
La Banque Nationale Agricole (BNA) contrôlée
à 66% par l'Etat : Créée en juin 1959, 3 ans après
l'indépendance, la vocation initiale de la BNA était d'unifier
les structures d'octroi du crédit agricole et d'encourager le
développement de ce secteur. Aujourd'hui à la tête du plus
important réseau d'agences du pays sa vocation initiale reste
présente même si les engagements de la banque dans le secteur
agricole ne représentent désormais que 30% du total de ses
engagements.
La Société Tunisienne de Banques (STB)
contrôlée à 53% par l'Etat : Créée en mars
1958, 2 ans après l'indépendance, la STB a largement
contribué au financement du tissu industriel du pays. En 2000, la fusion
avec les deux banques de développement (BDET & BNDT)
spécialisées dans le financement du secteur touristique a abouti
à la création de la plus grande banque de la place. Cette fusion
aura toutefois additionné des portefeuilles de créances de
qualité médiocre dont l'apurement reste encore à l'ordre
du jour.
4 TROIS BANQUES A CAPITAUX PRIVES TUNISIENS :
La Banque de Tunisie (BT), est l'une des plus anciennes
banques du pays contrôlée par des capitaux privés. Son
contrôle capitalistique n'est pas clairement visible puisque son plus
gros actionnaire détient 20% du capital ; il s'agit du groupe bancaire
français CIC. A l'abri des contingences d'un certain nombre de banques
de la place, dont le caractère public et le rôle assigné en
matière de développement de l'économie ont
constitué des contraintes ; elle s'est focalisée d'une
Didouni jamel ( Amen Bank ) 8 Said Aymen (BNA)
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Financières
part sur le financement des entreprises du secteur
privé, et d'autre part sur le financement de l'exploitation,
particulièrement des entreprises industrielles. Aujourd'hui citée
en exemple en matière de qualité d'actif ; sa relativement petite
taille (9ème en Dépôts, 7ème en Crédits) ne
l'empêche pas d'être la plus importante capitalisation
boursière du secteur à près de 700MDT et de dégager
le plus important bénéfice du secteur.
La Banque Internationale Arabe de Tunisie (BIAT), plus
importante banque privée de la Place, la BIAT est longtemps
demeurée « opéable » jusqu'à ce qu'un groupe
privé Tunisien (le groupe Mabrouk) n'entame en 2005 une montée
progressive dans le capital pour en devenir le premier actionnaire avec plus de
20% du capital à ce jour. Le contrôle capitalistique de la banque
est en train de se construire avec l'établissement d'un pacte
d'actionnaires entre groupes privés tunisiens. Dans son activité,
la BIAT a entamé depuis les années 90 une stratégie de
banque de détail se traduisant par d'importants investissements dans un
réseau qui est l'un des plus modernes du pays. Pour ce qui est de la
qualité des actifs, la BIAT a payé une croissance trop rapide par
un dérapage au niveau de ses créances classées qui sont
longtemps restées insuffisamment couvertes par les provisions.
L'apurement de cette situation constitue une priorité depuis 2002 au
dépend de la rentabilité. Un nettoyage du passé dont la
banque commence à voir poindre le bout avec un retour à une
capacité bénéficiaire plus conforme à son potentiel
prévu pour 2008-2009.
L'AMEN BANK, anciennement appelé Crédit
Commercial et Foncier de Tunisie (CFCT) lui même héritier du
Crédit Foncier de Tunisie -créé en 1906- l'Amen Bank est
une des plus anciennes banques de Tunisie. Travaillant historiquement avec le
secteur colonial dans le financement d'opérations foncières, elle
a été cédée à la famille Ben Yedder qui en a
pris le contrôle total en 1971 et qui en détient toujours la
majorité (63%). Opérant essentiellement dans le financement des
secteurs commercial et agroalimentaire, elle a progressivement élargi
ses activités pour devenir une banque généraliste. Une
banque dont la croissance s'est parfois faite au détriment du risque
avec aujourd'hui l'un des taux de mauvaises créances les plus
élevés de la gestion privée. L'adossement de la banque
à un partenaire étranger est aujourd'hui sérieusement
envisagé par les propriétaires de la banque.
QUATRE BANQUES CONTROLEES PAR DES INSTITUTIONS
ETRANGERES :
L'Arab Tunisian Bank (ATB), filiale à 64% de l'Arab
Bank plc cotée à la bourse de Amman ; l'ATB a été
créée en 1982 en partenariat avec des groupes privés
tunisiens (Bayahi, Abbès...). Les groupes privés tunisiens ont
constitué le fonds de commerce principal de la banque durant ses 25 ans
d'activité. Le développement de l'ATB s'est fait de
manière mesurée, la banque n'a entrepris que récemment une
stratégie d'extension de son réseau (de 33 à 65 agences en
2 ans). La qualité des actifs de la banque se compare favorablement
à la moyenne du secteur.
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Financières
ATTIJARI Bank, nouvelle dénomination de la Banque du
Sud dont la privatisation a été achevée en 2005 avec
l'acquisition des parts de l'Etat par un consortium formé de la banque
marocaine Attijariwafa et de la banque espagnole Santander. La banque a
entamé depuis ce changement de contrôle un plan d'assainissement
d'un important stock de mauvaises créances qui s'est traduit par une
perte record pour l'exercice 2006 : -176MDT ! Un assainissement qui devrait se
poursuivre sur les 5 prochaines années, les fonds propres de la banque
nécessitant d'être renforcés davantage malgré la
levée de fonds déjà réalisée fin 2006.
L'Union Internationale de Banque (UIB), c'est
également dans le cadre de sa privatisation (fin 2002) que l'UIB est
tombée dans l'escarcelle de la Société
Générale qui détient 52% du capital. Là aussi les
années qui ont suivi la privatisation (et à ce jour) ont
été consacrées au nettoyage des mauvaises créances.
Depuis sa prise de contrôle par SG, l'UIB a enregistré 4 exercices
à l'équilibre la banque ayant opté pour une constitution
progressive des provisions (sans passer par des pertes). Le retour au
bénéfice de la banque qui était initialement prévu
pour l'exercice 2009 pourrait être anticipé d'une année.
L'Union Bancaire pour le Commerce et l'Industrie (UBCI),
filiale de BNP Paribas qui détient plus de 50% du capital.
Créée en 1961 l'UBCI est longtemps restée une banque
commerciale de taille moyenne enregistrant une expansion mesurée ;
depuis 2005 la banque a entrepris une stratégie de développement
plus ambitieuse avec un développement important de son réseau
d'agence. L'UBCI affiche l'une des meilleures qualités d'actifs du
secteur grâce à une politique de provisionnement stricte qui a
valu à la banque 4 exercices difficiles (2002-2005) en termes de
rentabilité suite à la nécessité de couvrir le
risque « BATAM » sur lequel l'UBCI était fortement
engagé.
La Banque de Tunisie et des Emirats (BTE), est
également cotée à la bourse de Tunis. Cette banque
présente toutefois plusieurs particularités qui limitent sa
comparabilité avec ses pairs cotés. Il s'agit d'une ancienne
banque de développement à capitaux mixtes publiques : Etat
Tunisien -- Etat des Emirats Arabes Unis qui détiennent respectivement
50% des droits de votes. Cependant, les banques non cotées sont
généralement les représentants des filiales
internationales. Banque Franco- Tunisienne (BFT), Banque Tunisienne de
solidarité, ), Citibank.NA, l'Arab Banking Corporation (ABC). la Banque
d'Affaires de Tunisie (BAT) et l'International Maghreb Merchant Bank (IMMB)
- Les établissements financiers regroupent les banques
d'affaires, les établissements financiers de leasing et les
établissements financiers de factoring. Toutes fois, les banques
d'affaires agréées avant l'entrée en vigueur de la
nouvelle loi bancaire N° 2001-65 du 10 juillet 2001, sont
autorisées à utiliser le terme « banque » dans leur
dénomination sociale, documents et publicités, à condition
d'ajouter, dans tous les cas, le terme « banque d'affaires ». Elles
ont pour activité d'assurer des services de conseil et d'assistance en
matière de gestion du patrimoine, de gestion financière et
Didouni jamel ( Amen Bank ) 10 Said Aymen (BNA)
IFID 2008 : 27EME promotion Actualités Bancaires et
Financières
d'ingénierie financière et d'une manière
générale tous les services destinés à faciliter la
création, le développement, la restructuration et la
privatisation d'entreprises. Elle sont aux nombre de deux : la Banque
d'Affaires de Tunisie (BAT) et l'International Maghreb Merchant Bank (IMMB).
4 Les banques de développement mixtes :
Elles ont été créées, pour la
plus part, au début des années 80 dans le but d'assurer le
financement de l'économie sous forme d'octroi de crédits à
moyen et long terme à partir de leurs fonds propres et sur ressources
d'emprunts internes et externes, à moyen et long terme. Elles ont pour
Activité d'octroyer des crédits à moyen et long terme et
sous certaines conditions, des crédits à court terme, participer
au capital d'entreprises, collecter des dépôts dont la
durée est supérieure à 1 an, aussi, collecter des
dépôts à vue de leur personnel et des entreprises dont
elles détiennent la majorité du capital. Eu égard à
leur vocation particulière d'instrument privilégié de
mobilisation de ressources extérieures au profit de la Tunisie, les
banques mixtes de développement ne reçoivent pas de
dépôts des résidents. Elles ont été au nombre
de cinq banques et récemment, il n'en reste que deux :
Banque Arabe Tuniso-Lybienne de Développement et de
Commerce Extérieur
(BTL) et la Société Tuniso-Saoudienne
d'Investissement et de Développement
(STUSID). Cette dernière sera transformée en un
établissement de crédit en qualité de banque en 2005 avec
un capital de 100 MDT. La BTL a assaini sont portefeuille suite à la
création d'une société de recouvrement et le
l'émission d'un premier emprunt international de 30 millions de $. Ces
décisions constituent un premier pas vers la transformation en banque
universelle.
4 Les banques offshore :
L'activité des banques off-shore consiste à
- collecter des dépôts auprès des
non-résidents, quelle qu'en soient la forme et la durée.
- Accorder tout concours aux non-résidents et de
souscriptions aux emprunts émis par ces derniers.
- Assurer les opérations de change manuel au profit de la
clientèle.
- Effectuer en qualité d'intermédiaire
agréé les opérations de change et de commerce
extérieur de leurs clientèles résidentes. Elles sont
soumises, à ce titre aux mêmes obligations que les
intermédiaires agréés résidents. Il s'agit de : La
CITIBANK (branche off-shore), l'Union Tunisienne de Banques (UTB), Loan
Investment Company (LINC), Tunis international Bank (TIB), Beit Ettamouil
Saoudi Ettounsi (BEST), North Africa International Bank (NAIB), ALUBAF
International Bank Tunis (ALUBAF), Arab Banking Corporation (ABC).
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