section 2 : La micro finance au
Sénégal :
A\ Généralités :
1. Intermédiation
financière
Avant d'expliquer ce qu'est la micro finance, il est utile de
comprendre l'importance de l'intermédiation financière.
L'intermédiation financière se réfère aux
transactions monétaires et financières qui concernent les
différents acteurs économique (état, entreprises et
ménages) que l'on pourrait catégoriser en 2 types
d'opérations : les opérations détenant des surplus
financières et ceux en situation de déficit. La première
catégorie concerne tous qui ont accumulé de l'argent
(épargne) et dispose à l'offrir sur une période de temps
donné moyennement une rémunération des sommes offertes
(rémunération de l'épargne). Le deuxième groupe est
composé d'opérateurs en quête de ressources
financières pour satisfaire leur besoin et disposés à
payer un prise pour les sommes qui leurs sont allouées
(intérêt sur le crédit).
Les structures d'intermédiation financière ont
donc comme objectif, celui de faire rencontre r sur le marché financier,
ces deux groupes dont le premier représenter l'offre et le second la
demande.
Selon l'état de développement d'un pays, on
pourra retrouver plusieurs acteurs qui assurent l'intermédiation
financière en offrant des services d'épargne, de transfert
d'argent, de leasing, de crédit, de payement, d'assurance etc.
Trois systèmes d'intermédiation
financière sont identifiés :
· Le système formel comprend les banques
commerciales, les banques de développement, les bourses de valeur
etc.
· Le système semi formel regroupant les
coopératives d'épargne et de crédit, les mutuelles, les
caisses villageoises, les ONG.
· Le système informel qui se refera à
l'activité des préteurs individuels, des gardes monnaie, des
préteurs à gage et des tontines,
Pour la détermination le niveau formalité d'un
intermédiaire financier ; on fait d'abord référence
à son niveau d'insertion par rapport à la réglementation
du secteur financier.
L'ampleur des trois systèmes ne varie pas seulement
entre pays industrialisés et en voie de développement mais aussi
à l'intérieur de chaque pays par exemple ente milieu urbain et
milieu rural.
2. Définition et concept clé de la
Micro finance :
La miro finance qui littéralement signifie une
<<finance>> <<de petite taille>> est une
intermédiation financière au niveau des acteurs
économiques exclus du circuit bancaire (système formel). La micro
finance offre donc des services de micro crédit, de micro
épargne, de micro assurance concernant donc de petit montant (entre
50et100$ en moyenne). Il ressort donc de cette définition que le micro
crédit n'est pas synonyme de micro finance mais plutôt, des
services qui offre ce système d'intermédiaire financière
pour un groupe cible bien particulière.
Les acteurs principaux de l'intermédiation micro
financière sont les Etablissement de Micro finance (EMF) qui ont
différents typologies institutionnelles (banques, coopératives,
fondations, associations, etc.), différents objectifs réduire la
pauvreté, soutenir les micro entrepreneurs, promouvoir les femmes,
etc.), plusieurs méthodologies opérationnelles (crédit de
groupe, crédit individuel, épargne volontaire ou obligatoire
etc.) arrivent à offrir des services financiers de petites taille
à une clientèle plus pauvre et plus vulnérable par rapport
à la clientèle du système financier formel.
Ces clients, bien que traditionnellement
délaissés par le secteur bancaire formel, peuvent être
classés à différents niveau x de pauvreté :
extrême, modéré ou juste au delà du seuil de
pauvreté (les vulnérables). Parmi cette clientèle en
milieu urbain on retrouve micro entrepreneurs (à faible fonds
déroulement) dont les activités peuvent être
affectées par le moindre choc. En effet, une maladie, in accident, un
vol, suffissent pour les faire basculer dans l'indigence. En milieu rural, on
retrouve des petits paysans désireux d'améliorer le niveau de
leur production et d'assurer la transformation des produits agricoles ou de
leurs commercialisations en vue d'une valeur ajoutée. Enfin, les femmes
généralement porteuses de projets à qui les ressources
financières font cruellement défaut sont parmi les clients
privilégiés des EMG. L'importance (en volume) de cette
clientèle varie selon le niveau du développement
économique d'un pays. Dans les PVD ont peut estimer le besoin de ce
marché entre 50%à 90% de l'ensemble du marché
financier.
3. Retour sur
l'histoire :
Les spécialistes considèrent que la micro
finance a démarré avec la banque Grameen au Bangladesh au
Bangladesh, fondée par le Pr. M.Yumus, directeur de la faculté de
sciences économiques de l'université de Chittagong. Les
théories économiques qu'il enseignait lui parurent
décalées face à la réalité .Cela le poussa
à rechercher sa artisane qui lui permet sa dépendance de
l'usurier pour acheter sa matière première, il se rendit compte
que la matière du bénéfice de son travail allait à
l'usurier et non à elle-même ou à sa famille. Ainsi
décida t-il de contacter les banques locales pour octroyer de petits
crédits. Suite à leur refus, il décida de prêter sur
ces propres économies. A l'échéance du remboursement,
l'ensemble des femmes s'est acquitté de leur dette. Ainsi
commençait ce qui est devenu la banque Grameen, desservant plus de 3,7
millions de clients. Ce développement de la micro finance ne doit faire
oublier que d'autres systèmes fondés sur le même principe
existent depuis longtemps en Europe. Suite à une augmentation de la
pauvreté au XVI siècle, la première <banque des pauvres
>> fut fondé en Hollande en 1618. A partir du début du
XVIII siècle, certaines associations de bienfaisances
spécialisées en crédits s'ouvrent en Irlande. Ces
crédits sans intérêts, destinés aux pauvres,
utilisant `comme la banque Grameen) la méthodologie groupale utilisant
la pression solidaire en cas de retard de paiement. Au XIX siècle, ces
associations prennent le nom de Loan Funds. Elles peuvent demander des
intérêts et récolter l épargne. En 1840, on en
dénombrait 300, qui ensemble atteignaient 20% des familles
irlandaises.E1843, le gouvernement irlandais décide d'instaurer un taux
d'intérêt plafond, mettant en difficulté ces Loan Funds et
entraînant, à terme, leur disparition. En 1950, le dernier Loan
Fun est liquidé. Sous l'influence irlandaise, la ville de Hambourg
lance, en 1801, les premières caisses d'épargne sur le continent
européen. Ces caisses ne limitaient pas seulement à
l'épargne, elles octroyaient aussi des crédits. Au milieu du XIX
siècle, sous l'impulsion de Frédéric Guillaume Raiffeisen,
se développa peu à peu l'idée de coopérative, pour
parvenir à la création de la première coopérative
Raiffeisen en 1864. De 1885 à 1914, en Allemagne, le nombre de
coopératives rurales basées sur ce modèle est
passé de 245 à plus de 15000. Ce modèle correspond au
prototype des sociétés de crédit agricole, qui existent
encore sous un forme à peine remaniée. Suivant le Pr. Seibel,
54,4% de l'ensemble des actifs bancaires en Allemagne sont aujourd'hui
gérés par d'anciennes institutions de micro finance. En Afrique,
en Asie, en Amérique latine aussi, la micro finance existe depuis, via,
entre autres, les tontines. Ce système traditionnel regroupe des amis ou
connaissances qui décident d'épargner
régulièrement un montant fixe. Chacun à son tour a
alors le droit d'utiliser cet argent.
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