2 Les principaux Mandats
2.1
Auphélia technologies, développement de logiciels
Cette entreprise dispose de 16 ans d'expérience en
analyse, développement et implantation de solutions de gestion. Les
Logiciels développés se spécialisent, entre autres, dans
la gestion du financement crédit-bail des secteurs manufacturier,
grossistes ainsi que les entreprises de distribution. Leurs solutions
permettent de gérer l'ensemble des activités liées
à l'exploitation d'une entreprise. L'équipe possède une
vaste expérience dans l'implantation de solutions
intégrées. Ses forces permettent de doter les entreprises de
solutions de gestion puissantes, efficaces et faciles d'utilisation.
Le mandat entre dans le cadre des fonctions de planification
stratégique et organisation du système administratif. Il a pour
objet de développer le potentiel clientèle en mettant en place
une démarche marketing. Pour une meilleure vision de la situation
financière de l'entreprise un diagnostic financier a été
établi. Il s'agit en fait de faire parler les chiffres. Ci-dessous le
diagnostic incluant les calculs prévisionnels et le seuil de
rentabilité que j'ai élaboré.
Hypothèses de vente
|
Période
|
Logiciels implantés
|
Prix moyen
|
Ventes du trimestre
|
% Année
|
Total trimestriel
|
% Évolution
|
|
trim. 1
05-06-07/08
|
2
|
12 500,00
|
25 000,00
|
19%
|
|
|
|
2
|
50 000,00
|
100 000,00
|
|
125 000,00
|
-
|
|
trim. 2
08-09-10/08
|
4
|
12 500,00
|
50 000,00
|
21%
|
|
|
|
2
|
50 000,00
|
100 000,00
|
|
150 000,00
|
20,00%
|
|
trim. 3
11-12-01/08-09
|
5
|
12 500,00
|
62 500,00
|
30%
|
|
|
|
3
|
50 000,00
|
150 000,00
|
|
212 500,00
|
41,67%
|
|
trim. 4
02-03-04/09
|
5
|
12 500,00
|
62 500,00
|
30%
|
|
|
|
3
|
50 000,00
|
150 000,00
|
|
212 500,00
|
0,00%
|
|
Total
|
26
|
|
700 000,00 $
|
|
|
|
Comptes de résultats prévisionnels
2008-2009
|
Chiffre d'affaires
|
700 000,00 $
|
|
|
Chiffre d'affaires 80 % de réalisation
|
560 000,00 $
|
|
|
Chiffre d'affaires 60 % de réalisation
|
420 000,00 $
|
|
|
Frais d'exploitation
|
|
|
|
Sous-traitance (agents)
|
210 000,00 $
|
30,00%
|
|
Pigistes (aide extérieure)
|
28 000,00 $
|
4,00%
|
|
Fournitures informatiques
|
21 000,00 $
|
3,00%
|
|
Courrier facturable
|
1 750,00 $
|
0,25%
|
|
Fournitures bureau
|
7 000,00 $
|
1,00%
|
|
Salaires et av sociaux
|
187 450,00 $
|
26,78%
|
|
Formation
|
7 000,00 $
|
1,00%
|
|
Publicité
|
7 000,00 $
|
1,00%
|
|
Déplacements
|
21 000,00 $
|
3,00%
|
|
Loyer
|
17 500,00 $
|
2,50%
|
|
Télécom
|
5 250,00 $
|
0,75%
|
|
Électricité
|
3 500,00 $
|
0,50%
|
|
Honoraires professionnels
|
49 000,00 $
|
7,00%
|
|
Ass, taxes et permis
|
7 000,00 $
|
1,00%
|
|
Mauvaises créances
|
3 500,00 $
|
0,50%
|
|
Amortissement
|
21 000,00 $
|
3,00%
|
|
Intérêts et frais banc.
|
1 750,00 $
|
0,25%
|
|
Recouvrement de crédits d'impôts
|
(70 000,00) $
|
-10,00%
|
|
Total
|
528 700,00 $
|
75,53%
|
|
Bénéfice avant impôt
|
171 300,00 $
|
24,47%
|
|
Bénéfice avant impôt 80 % de
réalisation du CA
|
31 300,00 $
|
5,59%
|
|
Bénéfice avant impôt 60 % de
réalisation du CA
|
(108 700,00) $
|
25,88%
|
Éléments du diagnostic
Pour le calcul des sensibilités, il faut tenir compte
de la variation des charges, aussi une distinction est à faire
entre les charges variables (consommations de fournitures et sous-traitance) et
les charges fixes (loyer, assurances, amortissements et frais
administratifs).
J'ai refais les calculs en tenant compte de 4
salariés (3 exécutifs et un technicien), cela a
contribué à une baisse de 31 050 $, la baisse étant
perceptible à compter du mois de novembre.
À première
vue, l'affaire devient rentable au delà de 79 % de taux de
réalisation. L'interpolation linéaire n'est pas applicable,
voir le tableau de calcul du seuil de rentabilité. Avec un taux de
réalisation de 100 % des ventes, la compagnie dégage un
bénéfice de plus de 171 300 $. À hauteur de
80 % des réalisations le résultat est de 31 300 $.
L'analyse mensuelle de trésorerie exige de tenir compte de l'effet de
saisonnalité, mai, juin, juillet, octobre, novembre et décembre
enregistrent un bénéfice. Les risques de liquidité
sont à éviter sur les autres mois. À hauteur de 60%
des ventes l'exercice est déficitaire de 25,88 % des ventes ce qui
est très important.
Concernant le diagnostic des états financiers, les
ratios ne doivent pas répondre à des normes ou exigences
préétablies, cela doit obéir avant tout à la
rationalité et au senti de l'analyste ou de l'entrepreneur.
Prévision des
ventes : Des taux d'évolution très importants
de 20 et 40 % et sont difficiles à atteindre. Au dernier
trimestre on table sur une stagnation des ventes. Il est suggéré
de mettre au point une politique marketing qui permet d'atteindre ces
objectifs.
Frais d'exploitation : Une attention
particulière doit être accordée aux postes les plus
importants notamment la sous-traitance et les salaires. Au delà de
20% du chiffre d'affaires la part salariale est considérée comme
étant très importante. Pour une meilleure maîtrise, bien
encadrer le volet des heures supplémentaires s'il y a lieu et rechercher
des exonérations sociales auprès du gouvernement. Le poste
sous-traitance représente une part importante du chiffre d'affaires,
voir s'il est possible d'internaliser certains travaux, on préconise un
arbitrage entre les salaires et la sous-traitance.
Crédit d'impôt : La part du
crédit d'impôt est importante, vérifier
l'éligibilité d'Auphélia, et la période de
recouvrement.
Calcul du seuil de rentabilité
|
|
Chiffre d'affaires 100% de réalisation
|
700 000,00 $
|
|
|
|
Chiffre d'affaires 80% de réalisation
|
560 000,00 $
|
|
|
|
Chiffre d'affaires 60% de réalisation
|
420 000,00 $
|
|
|
|
|
|
|
|
Reclassement des charges
|
CF
|
Salaires et avantages sociaux
|
187 450,00 $
|
26,78%
|
|
CF
|
Loyer
|
17 500,00 $
|
2,50%
|
|
CF
|
Amortissement
|
21 000,00 $
|
3,00%
|
|
Total charges fixes
|
225 950,00 $
|
|
|
|
|
|
|
CV
|
Sous-traitance (agents)
|
210 000,00 $
|
30,00%
|
|
CV
|
Pigistes (Aide extérieure)
|
28 000,00 $
|
4,00%
|
|
CV
|
Fournitures informatiques
|
21 000,00 $
|
3,00%
|
|
CV
|
Courrier facturable
|
1 750,00 $
|
0,25%
|
|
CV
|
Fournitures bureau
|
7 000,00 $
|
1,00%
|
|
CV
|
Formation
|
7 000,00 $
|
1,00%
|
|
CV
|
Publicité
|
7 000,00 $
|
1,00%
|
|
CV
|
Déplacements
|
21 000,00 $
|
3,00%
|
|
CV
|
Télécom
|
5 250,00 $
|
0,75%
|
|
CV
|
Électricité
|
3 500,00 $
|
0,50%
|
|
CV
|
Hon prof
|
49 000,00 $
|
7,00%
|
|
CV
|
Ass. Taxes et permis
|
7 000,00 $
|
1,00%
|
|
CV
|
Mauvaises créances
|
3 500,00 $
|
0,50%
|
|
CV
|
Intérêts et frais banc.
|
1 750,00 $
|
0,25%
|
|
CV
|
Recouvrement de crédits d'impôts
|
(70 000,00) $
|
-10,00%
|
|
Total charges variables
|
302 750,00 $
|
|
|
|
|
|
|
|
Bénéfice avant impôt
|
171 300,00 $
|
|
|
|
|
171 300,00
|
|
|
Chiffre d'affaires à 100% de réalisation
|
700 000,00 $
|
|
MCV
|
397 250,00 $
|
|
Taux de marge
|
0,5675
|
|
Seuil de rentabilité
|
398 149,78 $
|
|
Seuil de rentabilité en jours
|
205
|
|
Date de point mort
|
21 novembre 2008
|
|
|
|
|
|
|
Chiffre d'affaires à 80% de réalisation
|
560 000,00 $
|
|
MCV
|
257 250,00 $
|
|
Taux de marge
|
0,4594
|
|
Seuil de rentabilité
|
491 863,95 $
|
|
Seuil de rentabilité en jours
|
316
|
|
Date de point mort
|
13 mars 2009
|
|
|
|
|
|
|
Chiffre d'affaires à 60% de réalisation
|
420 000,00 $
|
|
MCV
|
117 250,00 $
|
|
Taux de marge
|
0,2792
|
|
Seuil de rentabilité
|
809 373,13 $
|
|
Seuil de rentabilité en jours
|
694
|
|
Date de point mort
|
25 mars 2010
|
Éléments de calcul
Marge sur
Coût Variable (MCV) = Chiffre d'affaires Charges variables
Taux de
marge = MCV / Chiffre d'affaires
Seuil de rentabilité ($)= Charges
fixes × Taux MCV
Seuil de rentabilité en jours = Seuil de
rentabilité ($) / Chiffre d'affaires × 360 jours.
Date de point
mort = Date de début d'exercice + Seuil de rentabilité en
jours
Ces calculs ont été mis à la disposition
d'Auphélia. Sur la base de ces résultats, l'entreprise a mis au
point un plan de cadrage des ventes de façon à obtenir le
bénéfice minimum. Pour conforter ses ventes, l'entreprise a fait
appel à un cabinet spécialisé dans la
pénétration de marché.
Nos collaborateurs ASG ont
été mandatés pour vérifier
l'éligibilité au crédit d'impôt recherche et
développement. Une demande a été introduite auprès
de Revenu Québec qui donnera suite dès le mois d'octobre.
|
|
