WOW !! MUCH LOVE ! SO WORLD PEACE !
Fond bitcoin pour l'amélioration du site: 1memzGeKS7CB3ECNkzSn2qHwxU6NZoJ8o
  Dogecoin (tips/pourboires): DCLoo9Dd4qECqpMLurdgGnaoqbftj16Nvp


Home | Publier un mémoire | Une page au hasard

 > 

Gestion de la trésorerie de la SDA ( filiale groupe Sonelgaz )en Algérie

( Télécharger le fichier original )
par Mohamed Adel BOUATTA
Ecole supérieure de gestion de Paris - MBA en gestion des entreprises 2012
  

précédent sommaire suivant

Bitcoin is a swarm of cyber hornets serving the goddess of wisdom, feeding on the fire of truth, exponentially growing ever smarter, faster, and stronger behind a wall of encrypted energy

1.2 La détermination de la trésorerie2

Une pratique efficiente de la gestion de la trésorerie nous conduit à déterminer périodiquement le solde de la trésorerie afin d'avoir une vision assez claire sur le futur de l'entreprise. Ce solde, qui représente sa trésorerie nette se détermine comme suit :

Trésorerie nette(T.N)=Encaissements(E)-Décaissements(D) Trésorerie nette(T.N)=Trésorerie active(T.A)-Trésorerie passive(T.P)

La trésorerie active fait référence à la trésorerie que possède l'entreprise; soit les disponibilités en banque, caisse, compte de chèque postaux. Alors que la trésorerie passive concerne les concours bancaires.

Trésorerie nette(T.N)=Fonds de Roulement (F.R)-Besoin en Fonds de Roulement (B.F.R)

Le fonds de roulement indique une couverture de l'actif immobilisé par les capitaux permanents ou un surplus de l'actif à court terme par rapport aux dettes à court terme. Cependant, le besoin en fonds de roulement représente l'excédent de l'actif circulant par rapport au passif circulant.

Fonds de roulement=Capitaux permanents-Actif immobilisé Fonds de roulement=Actif à court terme-Dettes à court terme Besoin en fonds de roulements=Actif circulant-Passif circulant

 1.3 Définition de la fonction de trésorerie3

La gestion de la trésorerie regroupe l'ensemble des décisions, des règles et des procédures qui permettent d'assurer au moindre coût le maintien de l'équilibre financier instantané de l'entreprise. Sous-ensemble de la gestion financière, elle en est une des composantes principales de la survie à court terme dont dépend la possibilité pour l'entreprise de faire aboutir les options stratégiques sur le plan industriel et commercial, et de répondre ainsi aux objectifs qu'elle s'est fixés.

A l'équilibre traditionnel des flux, la fonction de la trésorerie doit aujourd'hui intégrer la gestion dynamique des risques qu'induit l'aléa croissant des marchés sans laquelle il ne peut y avoir de véritable maîtrise de la politique financière.

2 Vizzanova Patrice, «Gestion financières», Berti Edition, 9eme édition, 2004.

3 Forget Jack, «Gestion de trésorerie», édition d'organisation, PARIS, 1998.

Page 4

I. Approche conceptuelle de la trésorerie

I.4: Utilité de la trésorerie4

Dans le souci de bien fonctionner, l'entreprise a besoin de disposer d'une trésorerie pour les motifs suivants:

I.4.1 Motifs de transaction:

L'entreprise, en effectuant des opérations d'achats ventes quotidiens dont la majeur partie est à crédit, est obligée de disposer de liquidité suffisante à échéance, tout en pouvant bénéficier de réductions commerciales si l'exécution était immédiate.

précédent sommaire suivant






Bitcoin is a swarm of cyber hornets serving the goddess of wisdom, feeding on the fire of truth, exponentially growing ever smarter, faster, and stronger behind a wall of encrypted energy








"Nous voulons explorer la bonté contrée énorme où tout se tait"   Appolinaire