I.4.3.1. Les principales
formes de crédits
Nous savons que ce sont des entreprises financières ou
les banques qui accordent les crédits aux ménages. Donc, on va
étudier les principales formes de crédits pour les entreprises et
pour les ménages.
a. Pour les entreprises
Selon le site rachat-actufinance.fr » guide-banque,
l''entreprise a besoin de crédit à court terme pour financer son
exploitation. Il y a une permanence d'un décalage entre les
entrées et les sorties d'argents qui doit être comblé par
des crédits à court terme.
Les principales formes de crédits utilisées pour
ce type de crédit d'exploitation sont en outre : le crédit
par escompte, le crédit de trésorerie et l'affacturage.
L'entreprise doit également faire recours aux crédits pour
financer ses investissements, racheter des concurrents etc. Elle peut alors
avoir fait recours au crédit d'équipement, au crédit-bail
ou le leasing.
Les conditions d'accès au crédit bancaire sont
différentes selon la taille des entreprises. Cela se traduit par des
difficultés d'accès plus grand pour les TPE (Très Petites
Entreprises) et dans une certaine mesure pour les PME (Plus Moyen Entreprises)
et par des différences de coût.
b. Les ménages
L'activité de prêt aux particuliers s'est
considérablement développée et diversifiée depuis
plusieurs décennies. Ceux-ci concernent trois besoins distincts à
savoir : la trésorerie, la consommation et l'habitat.
I.4.3.2. Les types de
financements
Selon le site rachat-actufinance.fr » guide-banque,
on distingue le financement par le crédit et les financements par les
marchés financiers. Mais les choses ne sont pas cloisonnées et ce
sont des liaisons qui, comme d'autres, se sont révélées
bien dangereuses.
Le métier des banques consiste classiquement à
distribuer le crédit et à le porter jusqu'à son terme.
Depuis plus d'une décennie, elles changent de méthodes. Une
partie des crédits distribués par les banques ont
été mis en paquet installés dans les véhicules
financiers spéciaux et « renvoyés » sur les
marchés financiers pour être souscrits par des investisseurs.
C'est ce qu'on appelle la titrisation.
Toutes les banques ne l'ont pas fait avec la même
ampleur mais le mouvement d'ensemble a été considérable et
il a dépassé les seuls Etats-Unis. La titrisation est utile, il
sert à diffuser les risques et accroître les possibilités
de crédit. Mais les dérivés ont été
considérables et les banques ont été beaucoup moins
attentives à la qualité de crédits distribués et
aux risques pris.
Le crédit sert à financer des opérations
sur les marchés financiers qui peuvent être très rentables
car fondées sur un fort effet de levier grâce aux crédits
bancaires mais aussi très risquées, déstabilisantes et
dont l'utilité sociale n'est pas toujours bien établie. Des
réformes apparaissent nécessaires mais leurs contenus font encore
l'objet de débats importants.
Une augmentation uniforme des fonds propres mis en
réserve risque de pénaliser l'octroi de crédit au
détriment du financement des entreprises et des ménages. Peut-on
alors s'orienter vers des exigences différenciées selon le type
de crédit comme le préconise le président de
l'autorité de régulation britannique.
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